投資技巧指南 答疑解惑直通車
個人客戶參與門檻為800萬元；將引入專用賬戶概念
本報訊 證券公司苦等多時的定向理財操作細則有望近期出臺。日前，監(jiān)管層向創(chuàng)新類券商下發(fā)了《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務實施細則》(征求意見稿)。意見稿規(guī)定，券商定向理財個人客戶參與門檻為800萬元。
據(jù)悉，此次意見稿在2003年底頒發(fā)的《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務試行辦法》基礎(chǔ)上，對定向理財業(yè)務資金門檻、專用證券賬戶，資產(chǎn)委托類型等方面給予了進一步明確和細化。
意見稿指出，定向資產(chǎn)管理業(yè)務客戶應當是具有合法身份的自然人、法人或依法成立的其他組織。證券公司接受單一自然人客戶委托資產(chǎn)的凈值不得低于800萬元。
定向資產(chǎn)管理業(yè)務的投資范圍包括銀行存款、債券及回購、證券投資基金、股票、權(quán)證以及法律法規(guī)允許的其他投資品種，但證券公司不得以任何方式對客戶資產(chǎn)本金不受損失或取得最低收益作出承諾。證券公司應當與客戶簽訂定向資產(chǎn)管理合同，約定投資范圍、投資比例、管理期限及管理費用等事項。
意見稿規(guī)定，定向資產(chǎn)管理業(yè)務客戶委托的資產(chǎn)可以是現(xiàn)金、股票、債券、證券投資基金或法律法規(guī)允許的其他金融資產(chǎn)，這使得客戶委托類型范圍大大增加。
業(yè)內(nèi)人士表示，和以往的客戶自己開立證券賬戶不同的是，此次意見稿首次引入了“專用證券賬戶”的概念：“定向資產(chǎn)管理客戶可以以自己的名義，為每一份定向資產(chǎn)管理合同開立專用證券賬戶，賬戶名稱為‘客戶名稱+合同編號’。專用證券賬戶僅供客戶定向資產(chǎn)管理業(yè)務使用，賬戶內(nèi)資產(chǎn)屬于客戶所有。”
這意味著一個客戶可以開立多個專用證券賬戶，這些賬戶的投向可以完全不同；客戶還可以在多家證券公司同時參與定向理財服務。
在目前證券市場持續(xù)火爆的背景下，該意見稿特別要求證券公司應當合理謹慎地對客戶進行盡職調(diào)查，了解客戶身份、資產(chǎn)狀況、資產(chǎn)來源、投資經(jīng)驗、風險認知與承受能力、投資偏好和對相關(guān)法規(guī)的了解程度等，并獲取客戶身份、地址和委托資產(chǎn)的證明文件等相關(guān)資料，客戶為法人或依法成立的其他組織的，應當進行實地調(diào)查。
此外，該意見稿還規(guī)定，證券公司不得將委托資產(chǎn)投資于本公司或資產(chǎn)托管機構(gòu)發(fā)行的證券；定向資產(chǎn)管理客戶委托資產(chǎn)的來源、用途應當合法；定向理財需實行集中交易制度，投資人員與交易人員相互獨立；證券公司、資產(chǎn)托管機構(gòu)應在每年結(jié)束之日起3 個月內(nèi)，完成相關(guān)年報制定工作并給予監(jiān)管層備案。 記者 游蕓蕓
|
